10 идей, как увеличить доходность портфеля
Практический вебинар
Программа долгосрочных сбережений 2024
Ключевая тенденция текущего времени в контексте инвестиций, инвесторов и фондового рынка – запуск программ для стимулирования долгосрочных инвестиций. Первый и уже известный пример – доработка программы ИИС и запуск ИИС 3 типа с увеличенным минимальным сроком владения. Второй пример – запуск программы долгосрочных сбережений граждан - инструмента, который позволит россиянам создавать долгосрочные сбережения, копить на пенсию с софинансированием от государства.
Президент России В.В. Путин еще летом 2023 г. подписал закон о запуске программы долгосрочных сбережений граждан. 1 января 2024 г. закон вступил в силу, а 16 января министр финансов А. Силуанов сообщил об официальном запуске программы. В этой статье рассмотрим условия программы, для кого она наиболее актуальна и какие выгоды дает участникам.
-
Программа долгосрочных сбережений – что это такое
-
Гарантии защиты средств участников программы долгосрочных сбережений
-
Из чего складывается доходность вложений долгосрочной программы сбережений
-
Плюсы и минусы программы долгосрочных сбережений
-
Отличие программы долгосрочных сбережений от ИИС 3 и банковского депозита
Программа долгосрочных сбережений – что это такое
Программа долгосрочных сбережений (далее ПДС) — финансовый продукт для создания долгосрочных (в том числе пенсионных) накоплений граждан с поддержкой от государства. Операторами программы выступают негосударственные пенсионные фонды (НПФ), обеспечивающие сохранность и доходность сбережений и осуществляющие выплаты этих сбережений. ПДС выступает альтернативой накопительной части пенсии, которая была заморожена в 2014 г. По желанию и личному заявлению гражданин может перенести замороженные пенсионные накопления в программу и сможет ими распоряжаться в будущем.
Цели программы:
-
обеспечить гражданам РФ дополнительный доход в «зрелом» возрасте;
-
содействовать формированию личной «финансовой подушки безопасности» в случае возникновения сложных жизненных ситуаций;
-
стимулировать доп.источники внутреннего финансирования экономики России.
Условия программы:
-
участвовать в программе может любой совершеннолетний гражданин РФ старше 18 лет,
-
для участия необходимо заключить договор с одним из негосударственных пенсионных фондов РФ (НПФ), количество договоров не ограничено;
-
срок участия в программе (когда можно вывести средства из программы) -15 лет или по достижению женщинами возраста 55 лет, мужчинами - 60 лет;
-
получить софинансирование от государства в размере до 36 тыс. руб. в год можно при внесении суммы не менее 2 тыс. руб. в год, но только в течение первых 3 лет с момента первого взноса участия в программе; максимальный размер государственной поддержки участника программы составит 108 тыс. руб. (36 000 руб. х 3 года = 108 000 руб.);
-
предусмотрен ежегодный налоговый вычет на сумму взносов до 400 тыс. руб., но не более 52 тысяч в год суммарно по продуктам ИИС, НСЖ и ПДС;
-
есть возможность забрать вложенные средства досрочно без потери доходности и суммы софинансирования только при наступлении «особых сложных жизненных обстоятельств» — для оплаты дорогостоящего лечения участника программы или при потере кормильца.
-
по окончанию срока программы участник может выбрать способ пользования накопленными средствами: единоразово вывести всю сумму со счета или получать выплаты равными платежами в течение 10 лет и более или пожизненно.
Гарантии защиты средств участников ПДС
Ключевой вопрос в долгосрочных сбережениях — доверие финансовым институтам. Здесь россиянам есть что вспомнить: от денежных реформ 1947, 1961 и 1991 годов, замороженных советских вкладов и дефолта 1998 до постепенной, а порой и стремительной, девальвации рубля с 6 до 135 руб. за 25 лет и всевозможных пенсионных трансформаций.
Понимая это, власти продумали систему гос.гарантий. В программе ПДС предусмотрена страховка средств участников в размере 2,8 млн. руб. из средств АСВ. Если участник программы решит перевести в ПДС свои «замороженные» пенсионные накопления, то сумма страховки составит 2,8 млн. руб. плюс все переведенные средства.
Также, накопленные средства можно передать по наследству, но здесь тоже есть нюансы.
-
Если участник программы еще не начал получать выплаты, то все накопления перейдут наследникам по закону.
-
Если участник уже получает выплаты, то наследники смогут претендовать только на оставшиеся накопления и только если участник программы выбрал форму постоянных выплат в течение нескольких лет. А если выбрал пожизненные выплаты, то после смерти участника, право наследования теряется.
Из чего складывается доходность вложений участников ПДС
Доходность вложений складывается из нескольких статей:
1. Собственные вложения и сумма софинансирования от государства.
Финансирование программы ПДС будет организовано из средств Фонда национального благосостояния и Социального фонда России (бывший ПФР). Максимально государство добавит 36 тысяч в год, за 3 года - 108 тыс. Пока программой предусмотрено софинансирование государства в 2024-2026гг, но софинансирование может быть продлено.
Есть 3 варианта софинансирования в зависимости от уровня дохода участника программы - чем ниже официальный доход участника, тем выше будет софинансирование:
-
1 к 1 рублю: когда на каждый вложенный рубль государство добавит еще 1 рубль. Схема работает для тех, кто получает официально менее 80 тыс. в месяц. Максимально в год 36 тыс. собственных вложений + 36 тыс. от государства.
-
1 в 2 рублям: для тех, кто имеет официальный доход от 80 до 150 тыс. рублей в месяц. Максимально в год 72 тыс. собственных вложений + 36 тыс. от государства.
-
1 к 4 рублям: для тех, кто зарабатывает от 150 тыс. и больше. Максимально в год 144 тыс. собственных вложений + 36 тыс. от государства.
Количество счетов в программе не ограничено, но сумму государственного софинансирования в 108 000 руб. (36 000 х 3 = 108 000) можно получить только 1 раз.
2. Перевод в программу ранее «замороженных» пенсионных накоплений
Участник программы может перевести ранее накопленные пенсионные средства по личному заявлению в НПФ, где будет размещать долгосрочные сбережения, и по истечению срока программы сможет ими распорядится в рамках вариантов, предусмотренных программой.
3. Доходность от инвестиционной деятельности НПФ
НПФ будет инвестировать до 90% средств вкладчиков в консервативные финансовые инструменты, такие как государственные, муниципальные, корпоративные российские облигации и до 10% в акции системно-значимых российских компаний и получать за счет реинвестирования дополнительный доход для участников программы.
Интересно ознакомиться со статистикой доходности НПФ России на сайте ЦБ. Из данных ЦБ можно констатировать, что на горизонте почти 7 лет (2017-3 квартала 2023 гг) доходность НПФ отрицательная, если сравнить накопленную доходность и инфляцию. Так накопленная доходность НПФ 47,6%, а официальная инфляция 46,6%. Превышение доходности над инфляцией 1%, но данные указаны без учета уплаты комиссии за управлением фондов.
Возможно, на более длительном горизонте (программа рассчитана на 15 лет) НПФ покажут положительную доходность с учетом эффекта «сложных процентов».
4. Налоговый вычет
Как писали выше, участник программы может получать налоговый вычет до 52 тыс. руб. в год, если сумма ежегодных вложений составит 400 тыс. руб. Здесь аналогия с вычетом по всем известной программе ИИС 3. Но важно учитывать, что 52 тыс. руб. – лимит годового инвестиционного вычета, который охватывает такие финансовые инструменты как индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), программа долгосрочных сбережений (ПДС) и накопительное страхование жизни (НСЖ). Если у физ. лицо является одновременно участником нескольких из перечисленных программ, то под налоговый вычет попадут все инструменты суммарно, а не по каждому в отдельности. В любом случае, налоговый вычет к получению не превысит сумму в 52 тыс. руб. в год.
Рассчитать сумму своих накоплений в программе с учетом индивидуально заданных параметров можно на сайте моифинансы.рф.
Плюсы и минусы программы ПДС
Программа долгосрочного финансирования имеет свои плюсы и минусы. Здесь выделим лишь самые очевидные.
Плюсы:
-
софинансирование от государства до 108 тыс. руб.;
-
страхование накоплений до 2,8 млн. руб.;
-
возможность получения налогового вычета;
-
возможности передачи накопленных средств по наследству;
-
«судебный иммунитет» - невозможно конфисковать по решению суда;
-
возможность выйти из программы ранее официального пенсионного возраста - по достижению 55 лет (женщины) и 60 лет (мужчины).
Лайфхак: если женщина с уровнем дохода ниже 80 тыс. руб. в 52 года начнет участвовать в программе, то за 3 года сможет внести своих средств 108 тыс. и получить софинансирование от государства в размере 108 тыс. и через 3 года по достижению 55 лет вывести всю сумму. Также, наиболее выгодно, будет работать программа ПДС для мужчин с уровнем дохода менее 80 тыс. руб. в месяц, если вступить в программу в возрасте 57 лет.
Минусы:
-
историческая фактическая доходность НПФ ниже официальной инфляции;
-
длительный срок программы 15 лет или до 55/60 лет;
-
невозможность распоряжаться собственными средствами в момент, когда они понадобятся;
-
узкий перечень ситуаций, когда можно выйти из программы без потери доходности.
Отличие программы ПДС от ИИС 3 и банковского депозита
Программа ПДС имеет определенные сходства с традиционным финансовым инструментом – банковский депозит. В отдельных параметрах есть черты программы ИИС 3 типа, которая стартовала с 01.01.2024 года. В таблице ниже проведем сравнение всех этих трех инструментов по базовым параметрам:
Вывод
Если давать оценку запущенной программе, то однозначно «положительно».
Безусловный плюс - для тех, кто не инвестирует самостоятельно по тем или иным причинам. Это своего рода перезапуск программы НПФ. Государство дает дополнительные стимулы для граждан в формировании своих пенсионных накоплений. ПДС можно рассматривать как альтернативу банковскому депозиту в надежном банке. Доходность близкая. и есть дополнительное финансирование от государства. Инструмент консервативный, скорее сберегательный, чем инвестиционный, но свою «аудиторию» обязательно найдет. В ЦБ надеются, что участниками программы к 2030 году станут не менее 9 млн. человек с общей суммой вложений до 1,2 трлн. рублей.
Запуск программы ПДС - это также большой плюс для фондового рынка - будет дополнительный приток капитала на рынок от НПФ. Для развития фондового рынка “длинные пенсионные деньги” - это основа основ, как это уже реализовано в Европе и на Западе.
Для сторонников самостоятельного управления деньгами может подойти другой инструмент долгосрочных накоплений — ИИС 3-го типа. Основное преимущества ИИС перед ПДС в том, что инвестор может самостоятельно управлять своими финансами и генерировать доходность, значительно опережающую инфляцию. Как научиться самостоятельно инвестировать и извлекать доходность в 2- 3 раза выше уровня инфляции, рассказываем на наших открытых уроках. Записаться на ближайший урок можно по ссылке.
29 января 2024
- 1140
Рассказать другим про интересную статью
Рекомендуем к прочтению
Темная сторона
инвестирования
начните инвестировать под 30%
в надежные активы уже сегодня
Скачайте прямо сейчас
Рекомендуемые к прочтению статьи:
Все статьиSPO и FPO акций: отличия и последствия для инвестора
В статье разобрали варианты вторичного размещения акций на бирже через SPO и FPO: суть процедур, отличие и значение для инвестора.
23 января 2024
В статье рассмотрели тему блокчейн сети в криптовалюте: принцип работы и основные виды.
18 января 2024
В этой статье рассказали о проекте Notcoin, о том, как играть в эту игру и использовать ее расширенные функции (лайф- хаки)
9 января 2024
![](http://www.livejournal.com/update.bml?event=<a href="http://fin-plan.org/blog/investitsii/programma-dolgosrochnykh-sberezheniy-2024/">Программа долгосрочных сбережений 2024</a><img src="http://fin-plan.org/upload/medialibrary/bf2/ciu1gsy0ft96kg1hqdq2lfwlc5h8oc73/1200-na-600.jpg">&subject=Программа долгосрочных сбережений 2024){kind=link}