ПРОГНОЗ 2022-2023: что делать с деньгами?

Бесплатный вебинар

Вы не авторизованы

Нажмите войти или зарегистрироваться, чтобы воспользоваться дополнительными возможностями сайта.

Курсы Fin-plan

Мои портфели

Избранное

Нажмите войти или зарегистрироваться, чтобы воспользоваться дополнительными возможностями сайта.


Valvoline Inc. — один из ведущих мировых производителей и поставщиков моторных масел и смазочных материалов премиум-класса для автомобилей. Компания имеет 155-летнюю историю инноваций, которая началась в 1866 году, когда доктор Джон Эллис основал компанию Valvoline, открыв смазывающие свойства дистиллированной сырой нефти и сформулировав первый в мире смазочный материал на нефтяной основе. Штаб-квартира Valvoline находится в Лексингтоне, штат Кентукки.

Valvoline Inc.

В дополнение к моторным маслам марки Valvoline для легковых автомобилей, компания предлагает широкий спектр смазочных материалов, химикатов, жидкостей и других дополнительных продуктов, начиная от тормозных жидкостей и жидкостей для гидроусилителя руля и заканчивая химическими веществами, специально разработанными для очистки и поддержания оптимальной работы топливной, охлаждающей и трансмиссионной систем.

Valvoline предоставляет решения по уходу за транспортными средствами и двигателями широкому кругу клиентов, в том числе конечным потребителям, производителям оригинального оборудования («OEM»), розничным торговцам автомобильными деталями и автозапчастями, автопаркам и дистрибьюторам.

Бизнес компании можно разделить на два отчетных сегмента:

  • Розничные услуги — обслуживание рынка быстродействующих смазочных материалов для легковых автомобилей и легких грузовиков в Соединенных Штатах и ​​Канаде с помощью широкого спектра профилактических услуг и возможностей, предоставляемых через розничную сеть Valvoline, состоящую из управляемых компанией независимых франчайзинговых магазинов и магазинов Express Care, которые обслуживают автомобили с продукцией Valvoline. Розничная система состоит из около 1600 магазинов-сервисных центров, 720 собственных и 875 франчайзинговых точек, которые работают в 47 штатах США и пяти провинциях Канады. Данный сегмент составляет около 70% всей выручки компании.

  • Глобальные продукты— продает моторные масла другие продукты для профилактического обслуживания двигателей и автомобилей под брендами и частными торговыми марками в более чем 140 странах и территориях для массового рынка и розничных продавцов автомобильных запчастей. Более 60% выручки приходится на рынок Северной Америки, около 12% на рынок Европы и около 20% на Азиатско-Тихоокеанский регион.

Valvoline также имеет стратегические отношения с Cummins по совместному брендингу продуктов для клиентов с большой грузоподъемностью, в том числе клиентов с большим парком транспортных средств, таких как автопарки и строительные компании, обслуживаемые в основном через дистрибьюторскую сеть.

Valvoline имеет обширные производственные и дистрибьюторские мощности в Соединенных Штатах, включая семь заводов смазочных материалов, а также несколько упаковочных и складских помещений. Дополнительные заводы расположены в Австралии, Канаде, Нидерландах, Сербии и Китае. Завод в Китае начал производство в 2021 финансовом году и в настоящее время производит большую часть объема смазочных материалов компании для китайского рынка. Valvoline также использует множество сторонних производителей и складов как в США, так и за рубежом, и является частью совместных предприятий, которые управляют производством в Эквадоре и Индии.

Valvoline сталкивается с конкуренцией во всех категориях и подкатегориях продуктов и услуг. Сегмент розничных услуг конкурирует за потребителей и франчайзи с другими крупными франчайзинговыми брендами: Jiffy Lube, Grease Monkey, Take 5 Oil Change, Express Oil Change и Mr. Lube в Канаде.  В сегменте глобальных продуктов основными конкурентами являются глобальные интегрированные бренды масел, такие как Shell, которая производит Pennzoil и Quaker State; BP, производящая Castrol; Exxon Mobil, производящая Mobil 1; а также бренды среднего уровня и производители частных торговых марок.  На некоторых международных рынках Valvoline также конкурирует с региональными брендами, включая бренды, производимые национальными нефтяными компаниями, такими как Sinopec в Китае и Indian Oil в Индии.

Конкурентные преимущества:

  • Узнаваемость бренда.

  • Широкая географическая представленность.

  • Инновационные продукты или услуги.

Обыкновенные акции компании котируются на фондовой бирже NYSE с 23 сентября 2016 г., тикер акции - VVV.

Структура акционерного капитала (крупнейшие институциональные держатели):

  • 9,37% - Vanguard Group, Inc. (The).

  • 9,15% - Blackrock Inc.

  • 6,99% - FMR, LLC.

  • 4,18% - Brave Warrior Advisors, LLC.

  • 3,71% - Lord Abbett & Co.

  • 3,16% - Wasatch Advisors Inc.

  • 2,94% - Invesco Ltd.

  • 2,86% - Boston Partners.

  • 2,69% - State Street Corporation.

  • 2,38% - Scharf Investments, Llc.

  • 52,57% - Прочие.


Прогноз прибыли и выручки Valvoline Inc. на 2022-2023 годы

Прогноз / Период 2022 2023
Выручка, млрд. USD
Выручка по сектору "Сырье"
Выручка по отрасли "Химикаты специального назначения"
Прибыль, млрд. USD
Прибыль по сектору "Сырье"
Прибыль по отрасли "Химикаты специального назначения"
EBITDA, млрд. USD
Прогнозная стоимость компании, млрд. USD
Получить демо-доступ к Fin-plan Radar

Скачать "Топ-5 акций США на август 2022"

Финансовые показатели Valvoline Inc.

дата начала финансового года - 30 сентября

данные в таблице указаны в млн. долл. США

Показатель Текущий 2 кв. 2022 1 кв. 2022 4 кв. 2021 3 кв. 2021
Выручка за год (скользящая) 3 186 2 981
Прибыль за год (скользящая) 420 420
Активы 3 183 3 191
Оборотные активы 1 001 1 037
Собственный капитал 167 135
Выручка (Отчет) 858 2 981
Выручка (Прошлый год) 653 1 701
Прибыль (Отчет) 87 420
Выручка (Квартальная) 858 835
Прибыль (Квартальная) 87 168
Выручка полугодовая 0 1 627
Прибыль полугодовая 0 265
Темп прироста прибыли, % 26.89 32.49
Темп прироста выручки, % 32.81 26.69
Темп прироста активов, % 0.86 4.59
Рентабельность собственного капитала, % 251.50 311.11
Доля собственного капитала в активах, % 5.25 4.23
Прошлая капитализация 5 753.61 6 740.57
P/E 13.70 16.05
P/B 1.81 2.11
P/Equity 34.45 49.93
P/Sale 1.81 2.26
PEG 0.31 0.33

                                                            
                                                                                                                                                                                        Получить демо-доступ к Fin-plan Radar
                                                                                                                    

дата начала финансового года - 30 сентября

данные в таблице указаны в млн. долл. США

Показатель 2021 год 2020 год 2019 год 2018 год 2017 год 2016 год
Выручка за год (скользящая) 2 440 2 297 2 140 1 929
Прибыль за год (скользящая) 228 229 222 273
Активы 2 297 1 832 1 827 1 865
Оборотные активы 794 668 735 759
Собственный капитал -196 -343 -194 -286
Выручка (Отчет) 607 557 545 489
Выручка (Прошлый год) 557 545 489 456
Прибыль (Отчет) 73 53 -10 72
Выручка (Квартальная) 607 557 545 489
Прибыль (Квартальная) 73 53 -10 72
CAGR Прибыли 0 0 0 0
CAGR Выручки 0 0 0 0
Темп прироста прибыли, % -0.44 3.15 -18.68 0
Темп прироста выручки, % 6.23 7.34 10.94 0
Темп прироста активов, % 25.38 0.27 -2.04 0
Рентабельность собственного капитала, % -116.33 -66.76 -114.43 -95.45
Доля собственного капитала в активах, % -8.53 -18.72 -10.62 -15.34
Прошлая капитализация 2 366.16 3 412.76 3 933.35 4 437.67
P/E 10.38 14.90 17.72 16.26
P/B 1.03 1.86 2.15 2.38
P/Equity -12.07 -9.95 -20.28 -15.52
P/Sale 0.97 1.49 1.84 2.30
PEG 1.66 0 0 2.07
Получить демо-доступ к Fin-plan Radar

Баланс (МСФО)

Показатель 2 кв. 2022 1 кв. 2022 4 кв. 2021 3 кв. 2021 2 кв. 2021
Основные средства 0 773
Кроме основных внеоборотных активов 2 154 2 033
Внеоборотные активы 2 154 2 033
Оборотные активы 1 037 1 016
Активы 3 191 3 049
Акционерный капитал, относящийся к материнской компании 135 23
Собственный капитал, относящийся к неконтролирующей доле 0 0
Собственный капитал