ИНВЕСТИИДЕИ - 2024

Кейсы 2023 и идеи по ребалансировке портфеля на конец года

Вы не авторизованы

Нажмите войти или зарегистрироваться, чтобы воспользоваться дополнительными возможностями сайта.

Курсы Fin-plan

Мои портфели

Избранное

Нажмите войти или зарегистрироваться, чтобы воспользоваться дополнительными возможностями сайта.


ПАО СИБУР Холдинг является крупнейшей в России вертикально интегрированной газоперерабатывающей и нефтехимической компанией. 

СИБУР Холдинг ПАО

Компания производит и реализует нефтехимическую продукцию в двух продуктовых сегментах:

  • Олефины и полиолефины.

  • Пластики, эластомеры и промежуточные продукты.

По вопросам сырьевого обеспечения компания сотрудничает с крупнейшими нефтегазовыми компаниями - НОВАТЭК, ЛУКОЙЛ, Газпром, РуссНефть, Роснефть, Газпром нефть.

Ключевыми потребителями компании являются: химическая промышленность, производство потребительских резиновых и пластиковых изделий, автомобилестроение, строительство, коммунальное хозяйство.

На текущий момент холдинг располагает 22 производственными площадками в РФ, численность персонала компании более 27 000 сотрудников.

Существенная доля продукции компании реализуется на территории России (более 50%). Экспортные поставки осуществляются более чем в 80 стран мира: Европа, Азия, СНГ и проч.

Крупным игроком нефтехимической отрасли, составляющим конкуренцию ПАО Сибур на внутреннем рынке, является группа компаний ТАИФ. На внешнем рынке конкурентами являются предприятия Азиатского региона (преимущественно Китай), Ближнего Востока, Северной Америки, Западной Европы, Южной Америки.

Сильными конкурентными преимуществами компании являются:

  • Выгодный доступ к источникам сырья – район Западной Сибири, где сконцентрированы крупнейшие запасы нефти, природного газа и приходится около 2/3 добываемых в России углеводородов. Поставки сырья подкреплены долгосрочными контрактами с российскими нефтегазодобывающими компаниями, средний срок контракта -14-16 лет. Причем стоимость закупки сырья по данным контрактам более привлекательна в сравнении со стоимостью сырья на многих мировых рынках. В рамках выстроенных партнерских соглашений ПАО СИБУР предлагает добывающим компаниям эффективное решение экологической проблемы утилизации побочных продуктов нефти и газа, закупая их в качестве сырья.

  • Интегрированная холдинговая структура, включающая производственные активы и развитую логистическую сеть для транспортировки сырья (трубопроводы протяженностью около 3 000 км., дочерняя компания АО «СИБУР-Транс» лицензированный ж/д оператор, 8 морских судов в долгосрочной аренде).

  • Ценовое преимущество. Стоимость производства продукции значительно ниже среднерыночной.

  • Высокая диверсификация продуктового портфеля.

Компания успешно реализует свои конкурентные преимущества и возможности, показывая хорошие производственные и финансовые результаты. За 2015-2017гг. среднегодовой рост выручки 9%, показателя EBITDA 25%. Компания является активным участником долгового рынка, регулярно размещая свои облигационные выпуски.

Структура акционеров ПАО СИБУР Холдинг:

  • Леонид Михельсон 48,5%

  • Геннадий Тимченко 17%

  • Шамалов Кирилл 3,9%

  • Действующий и бывший менеджмент СИБУРа 10,6%

  • Sinopec (Китай) 10%

  • Фонд Шёлкового пути (Китай) 10%


Скачать "Топ-5 облигаций на декабрь 2023"

Финансовые показатели СИБУР Холдинг ПАО (МСФО)

данные в таблице указаны в млн. руб.

Показатель Текущий 2 кв. 2023 3 кв. 2021 2 кв. 2021 1 кв. 2021
Выручка за год (скользящая)   i 751 311 751 311 751 311 661 934 575 723
Прибыль за год (скользящая)   i 242 963 242 963 242 963 149 341 120 728
Активы   i 2 284 994 2 284 994 1 306 285 1 564 217 1 553 870
Оборотные активы   i 255 599 255 599 184 083 160 932 364 667
Собственный капитал   i 1 196 298 1 196 298 663 309 718 679 674 462
Выручка (Отчет)   i 489 998 489 998 597 633 374 240 173 384
Выручка (Прошлый год)   i 0 0 369 332 235 316 120 671
Прибыль (Отчет)   i 35 384 35 384 192 719 119 244 42 813
Выручка (Квартальная)   i 0 0 223 393 200 856 173 384
Прибыль (Квартальная)   i 0 0 73 475 76 431 42 813
Выручка полугодовая   i 489 998 489 998 0 374 240 0
Прибыль полугодовая   i 35 384 35 384 0 119 244 0
Темп прироста прибыли, %   i 0 0 1 686.36 151.86 180.33
Темп прироста выручки, %   i 0 0 48.69 32.30 10.48
Темп прироста активов, %   i 0 0 -15.49 1.77 -0.03
Рентабельность собственного капитала, %   i 20.31 20.31 36.63 20.78 17.90
Доля собственного капитала в активах, %   i 52.35 52.35 50.78 45.94 43.41
Прошлая капитализация   i 0 0 0 0 0
PEG   i 0 0 0 0 0

данные в таблице указаны в млн. руб.

Показатель Текущий год 2020 год 2019 год 2018 год 2017 год 2016 год
Выручка за год (скользящая) 751 311 523 010 531 306 568 647 454 619 411 812
Прибыль за год (скользящая) 242 963 25 634 141 367 110 760 120 246 113 089
Активы 2 284 994 1 556 922 1 462 018 1 258 646 1 083 826 886 225
Оборотные активы 255 599 349 760 280 939 218 524 176 514 142 976
Собственный капитал 1 196 298 631 649 639 583 540 464 457 158 356 738
Выручка (Отчет) 489 998 523 010 531 306 568 647 454 619 411 812
Выручка (Прошлый год) 0 531 306 568 647 454 619 411 812 379 852
Прибыль (Отчет) 35 384 25 634 141 367 110 760 120 246 113 089
Выручка (Квартальная) 0 153 678 135 946 154 631 184 211.09 155 319.57
CAGR Прибыли 0 0 0 0 0 0
Прибыль (Квартальная) 0 50 244 38 211 27 870 42 035.78 61 754.16
CAGR Выручки 0 0 0 0 0 0
Выручка полугодовая 489 998 287 694 265 027 310 953 242 675 215 688
Прибыль полугодовая 35 384 30 097 63 759 64 892 54 420 49 816
Темп прироста прибыли, % 0 -81.87 27.63 -7.89 6.33 1 638.49
Темп прироста выручки, % 0 -1.56 -6.57 25.08 10.39 8.41
Темп прироста активов, % 0 6.49 16.16 16.13 22.30 4.61
Рентабельность собственного капитала, % 20.31 4.06 22.10 20.49 26.30 31.70
Доля собственного капитала в активах, % 52.35 40.57 43.75 42.94 42.18 40.25
Прошлая капитализация 0 0 0 0 0 0
PEG 0 0 0 0 0 0

Список облигаций СИБУР Холдинг ПАО

Список еврооблигаций СИБУР Холдинг ПАО

Рассказать другим

Рекомендуем к прочтению

PDF книга «Темная сторона инвестирования»

Скачайте прямо сейчас

Скачать

Обсуждение СИБУР Холдинг ПАО

Загрузка...

ИНВЕСТИИДЕИ - 2024

Кейсы 2023 и идеи по ребалансировке портфеля на конец года