Как заработать на криптовалюте

Криптовалюта набирает популярность среди российских инвесторов. По статистике, российские инвесторы являются одними из самых активных участников криптобирж. Россия входит в ТОП-5 стран по объему мощностей для майнинга. То есть несмотря на не совсем признанный статус криптовалюты, все большее и большее число россиян вовлекаются в тему криптоинвестиций: кто-то уже добавил в портфель криптоактивы, а кто-то плотно изучает этот вопрос. Интересу способствует стремительный рост крипторынка и отдельных криптомонет, высокая волатильность, рост сферы ее применения.

Криптовалюта имеет свои особенности, отличающие ее от традиционных инструментов фондового рынка – риски, источники дохода, принципы выбора и др. В данной статье мы рассмотрели тему способов заработка на криптовалюте.

• Что такое криптовалюта.

• Ставка на рост криптовалюты.

• Спекуляции.

• Майнинг.

• Стейкинг.

• Фарминг.

• Аирдроп.

Что такое криптовалюта

Криптовалюта – это вид цифровой виртуальной валюты, не имеющий физического воплощения. В традиционных валютах (их также называют «фиатными») денежной массой управляют центральные банки – они могут «печатать» деньги и изымать их из обращения. С криптовалютой иначе - ее выпуск не происходит через какой-либо центральный орган. Осуществление транзакций в криптовалюте происходит без участия банков.

Криптовалюты представляют собой программный код, а транзакции в криптовалюте регистрируются в онлайн базе данных, которая называется блокчейном.

Блокчейн («blockchain) – от англ. цепь блоков) – это уникальный тип базы данных. Блокчейны хранят данные о транзакциях в «блоках», объединяющихся в цепочку. Когда поступают новые данные, они вводятся в новый «блок». После того как «блок» заполняется информацией, он привязывается к предыдущему «блоку». В результате данные связываются в цепочку в хронологической последовательности. Эти данные невозможно удалить или изменить.

Поскольку данные блокчейна хранятся на многих компьютерах, он является децентрализованной системой, которая подтверждает и записывает транзакции.

Для каждой транзакции, добавленной в блокчейн, есть процесс цифровой проверки (Алгоритмы Proof of Work (PoW) и Proof of Stake (PoS)), который обеспечивает безопасность и анонимность транзакций. Криптовалюта защищена криптографией, поэтому ее практически невозможно подделать.

Инвестору необязательно разбираться в технических и программных тонкостях каждого блокчейна. Однако для принятия инвестиционных решений следует понимать, как функционирует сеть и уж тем более вопрос выбора сети важно изучить при совершении операций с криптовалютой.

Криптовалюта кроме своих сущностных отличий от фиата и традиционных активов отличается и способами заработка. К примеру, если на депозитах можно «заработать» на процентах, на акциях/облигациях заработок сводится к получению купонов, дивидендов и получению выгоды от роста курсовой стоимости, то в случае с криптовалютой:

• Во-первых, нет никаких гарантированных выплат.

• Во-вторых, инвестор может зарабатывать не только на росте стоимости цифровых монет, но и на участии в создании новых криптовалют, на поддержании функционирования сети блокчейна или на участии в развитии криптопроекта и др. Источников заработка – масса.

Далее рассмотрим некоторые из основных вариантов заработка на криптовалюте. Само собой кроме возможностей, будем акцентировать внимание на сопутствующих рисках.

Заработок на росте стоимости криптовалюты

Ставка на рост монеты – этот источник заработка схож с заработком на традиционных активах фондового рынка: инвестор покупает монету по одной стоимости, а продает по более дорогой. И в данном вопросе очень важен точечный выбор криптовалют, которые имеют перспективы роста.

К примеру, Bitcoin – самая первая и самая популярная криптовалюта. В 2012 году он стоил около $11, в 2017 году его цена выросла с $1000 до $13000, на пике в 2021 году цена Bitcoin достигла $68000. Такой стремительный рост связан с признанием криптовалюты в качестве платежного средства во многих странах, где ее использование в расчетах было легализовано на законодательном уровне. То есть криптовалюта начала терять статус «пустышки», ничем не обеспеченной виртуальной валюты, которую даже нельзя потрогать. Криптовалюта стала полноценными средством платежа, удобным, быстрым и экономичным средством для глобальных переводов, средством размещения пенсионных накоплений и др. – перечислять можно долго. Но не везде и не во всех странах криптовалюта узаконена. В большинстве стран криптовалюта находится под табу, страны видят в ней угрозу, так как она децентрализована (то есть никакой банк не контролирует ее обращение), все сделки и расчеты анонимны. Попытки законодательного регулирования, кризис доверия к криптовалюте, скандалы (банкротство отдельных криптобирж, криптоактивов), геополитика, признаки рецессии в мировой экономике и многое другое – все это привело к падению рыночной стоимости криптовалютного рынка. Медвежий рынок криптовалют с начала 2022 года называют криптозимой. В начале 2023 года стоимость 1 Bitcoin движется в диапазоне от $18000 до $23000. Но инвесторы, которые вложили в Bitcoin, к примеру, в 2015 году, могли солидно заработать даже с учетом текущего медвежьего рынка. Bitcoin по-прежнему сохраняет свой фундаментальный потенциал роста. Поэтому текущую просадку можно назвать обычной цикличностью.

Рынок криптовалют – это не только Bitcoin. Глобальный рынок цифровых активов насчитывается более 8700 криптомонет, а их рыночная капитализация составляет более $1 трлн. долл. Причем параметры рыночной стоимости и количества монет – не статичные величины. Рыночная капитализация всего рынка и каждой отдельной его составляющей меняется ежесекундно, при этом некоторые цифровые активы могут двигаться в противофазе всему рынку (растут вопреки общему падающему тренду). В количестве криптовалют – схожая динамика: на рынке постоянно появляются новые монеты, некоторые криптопроекты исчезают, а вместе с ними и средства инвесторов.

Многообразие цифровых валют, риски инвестирования в цифровые активы, индивидуальные параметры каждой криптовалюты – все это определяет необходимость тщательного анализа криптовалюты с точки зрения ее перспектив как актива для инвестирования. Можно пойти простым путем – инвестировать в традиционные Bitcoin и Ethereum, а можно найти аналог Bitcoin – такую криптовалюту, которая в будущем принесет своим держателям кратный рост инвестиций. Далее рассмотрим некоторые составляющие фундаментального анализа для криптовалют.

Чтобы найти монеты, которые могут показать рост, следует обращать внимание на 3 группы параметров:

• Метрики и финансовые индикаторы.

• Токеномика.

• Проектные показатели.

Метрики и финансовые индикаторы позволяют сделать вывод о том, как актив торгуется в настоящее время, как он торговался ранее, какова его ликвидность и т.д. На основании этих данных инвестор может делать выводы о жизнеспособности и перспективности криптовалют.

На сайтах-агрегаторах, таких, как CoinMarketCap , CoinMetrics , Glassnode Studio предоставлена аналитика по разным популярным криптовалютам. Приведем некоторые важные показатели финансовых индикаторов и метрик.

• Рыночная капитализация монеты – стоимость одной монеты, умноженная на цену этой монеты. Капитализация говорит об условной надежности криптовалюты. Чем ниже капитализация, тем более рисковая монета. Если криптовалюта не попадает в ТОП-100 по капитализации, то здесь явно повышенные риски.

• Количество активных пользователей. Увеличение числа пользователей говорит о том, что монета набирает популярность, а значит, и ее капитализация будет расти.

• Ликвидность анализируемой монеты. Ликвидность – это возможность в любой момент времени купить или продать криптомонету. При высокой ликвидности нет проблем с поиском покупателя/продавца. А вот низкая ликвидность монеты – это риск «застрять» в ней.

• Количество нод – это количество серверов, отвечающих за майнинг. Небольшое количество нод – это риск монополизации сети, что ставит под угрозу ее децентрализацию.

• Количество адресов и количество активных адресов, количество транзакций за последние 24 часа, количество активных адресов за последние 24 часа - эти данные дают представление о популярности и востребованности криптомонеты.

• Коэффициент NVT - отношение рыночной капитализации к сумме транзакций за последние сутки. Это аналог инвестиционного мультипликатора Р/Е. Чем ниже значение коэффициента, тем более недооценена криптомонета. Границей является значение NVT 90-95. Значения выше этой границы может говорит о том, что в криптовалюте надувается «пузырь».

Токеномика – это экономика криптовалюты, то есть факторы, влияющие на использование и цену криптовалюты, ее создание, распространение, спрос, предложение, механизмы стимулирования и графики сжигания монет. Какие факторы интересны в токеномике?

• Распределение криптовалюты. То есть смотрим, какой объемом криптовалюты содержится в ТОП-10 крупнейших криптокошельков, то есть (эта информация находится в открытом доступе – можно найти в обозревателях). Чем более рассосредоточена криптовалюта между держателями, тем меньше риска манипуляций.

• Инфляция. Инфляция присутствует не только в фиате, но и в криптовалюте. Инфляция – это обесценивание средств. В традиционной валюте инфляция или противоположный процесс дефляции – закономерные естественные процессы, которые регулируются центральными банками. В криптовалюте есть вариации: есть цифровые монеты с неконтролируемой инфляцией, есть монеты со встроенной системой контроля инфляции или дефляционные монеты. Антиинфляционная криптовалюта имеет ограниченный выпуск или систему «сжигания» монет при проведении транзакций.

Проектные показатели подразумевают оценку перспективности проекта с точки зрения веры в результативность проекта. Примерами проектных показателей могут быть:

• Cостав команды проекта и ее производительность (если таковая существует). Одно дело, если команду проекта возглавляет бывший разработчик из Google, а другое дело, если члены команды уже «засветились» в неудачных или мошеннических проектах.

• Whitepaper – это документ, который представляет собой технический обзор проекта. Качественный whitepaper определяет цели сети и дает представление об используемой технологии, схеме распределения монет, дорожной карте и др.

• Дорожная карта — это поэтапный план движения проекта к финальной цели. С помощью нее можно узнать сроки проекта, какие шаги уже предприняты, какие только намечены.

Как видим, фундаментальный анализ криптовалют имеет отличия от фундаментального анализа акций. К тому же он затрудняется тем, что аналитических агрегаторов по криптовалютам практически нет, особенно в русскоязычном пространстве.

Особенности и риски заработка на росте стоимости криптовалюты

• Высокая волатильность цен на краткосрочном и среднесрочном интервалах времени.

• Долгосрочный характер инвестиций. Криптовалюта – высоковолатильный актив, на цену которого влияет множество факторов. В краткосрочных и среднесрочных интервалах времени движения цен могут быть нелогичными и непредсказуемыми. Но если это проект имеет реальную пользу, то в будущем он обязательно будет оценен инвесторами, что подтолкнет его стоимость вверх.

• Сложность в проведении фундаментального анализа и выборе перспективных проектов.

• Риск провала криптопроекта, потеря капитала при неправильном выборе криптовалюты для инвестирования.

Спекуляции на криптовалюте

На криптовалютном рынке, как и на фондовом, покупать криптовалюту можно на долгий срок, делая ставку на рост монеты, так и на короткий срок, делая ставку на волатильность.

Выделяют два способа заработка на спекуляциях:

• Трейдинг.

• Арбитраж.

Трейдинг – это спекулятивные, частые сделки с криптовалютой с целью извлечения прибыли на любом даже малейшем движении цены. Высокая волатильность крипторынка делает его привлекательным для трейдинга. Все основные понятия «классического» трейдинга, такие как технические индикаторы, ликвидность, объем рынка, и т.д. – в равной степени применимы к торговле криптовалютами. Трейдеры совершают большое количество сделок, зарабатывая как на росте, так и на падении (на крипторынке также есть сделки с плечом).

Арбитраж криптовалюты — это торговая стратегия с целью извлечения прибыли с разницы цен на одну и ту же монету на разных платформах (криптобиржах или P2P -платформах). Согласно этой стратегии, трейдеры покупают там, где дешевле, и в кратчайшие сроки продают там, где дороже. Полученная разница и составляет прибыль трейдера.

Арбитраж бывает 2 видов: межбиржевой и P2P-арбитраж.

• Межбиржевой арбитраж подразумевает, что трейдер покупает монету на бирже «А», переводит ее на биржу «Б», там продает по более высокой цене.

• P2P арбитраж - арбитраж предполагает получение выгоды между разницей цен на P2P -платформах. P2P платформы (англ. «peer-to-peer»: равноправный) – это платформы, на которых пользователи могут создавать объявления о покупке/продаже криптовалют и торговать между собой напрямую.

Зачастую эти 2 вида объединяются.

Для того чтобы находить разницу цен на криптовалютных парах, трейдеры используют сайты-скринеры, которые агрегируют стоимость криптовалют с разных бирж. В качестве примера приведем некоторые скринеры:

• Сайт P2P Army интегрирует информацию с 5 бирж по самым популярным криптовалютам и фиатным деньгам.

• В популярном ресурсе TraidingVieW есть раздел скринера криптовалютных пар, в котором собираются данные с 55 криптобирж.

• На сайте KoinKnight основным преимуществом является то, что он охватывает все виды арбитража – внутри и межбиржевого, с участием двух и трёх криптовалют.

• Скринеры Coingapp и Arbitrage работают в виде приложений для телефона.

На первый взгляд заработок на арбитраже выглядит достаточно просто, однако это занятие требует от человека концентрации внимания и больших затрат времени.

Итак, особенности и риски спекуляций с криптовалютой:

• Спекуляция на курсе криптовалют требует изучения и практики в техническом анализе.

• Большие затраты времени и полная вовлеченность в процесс. Для арбитражных сделок нужно постоянно находить связки криптовалют и платформ, где дешевле купить и дороже продать.

• Рыночные риски снижения курсов валют – не любая спекулятивная сделка может иметь положительный результат.

• Риски контрагентов (как бирж, так и P2P-платформ).

• Риски потери капитала при осуществлении маржинальных сделок.

Майнинг криптовалют

Майнинг – это процесс заработка криптовалюты на записи транзакций в блокчейн. Суть майнинга заключается в том, что множество не соединенных между собой компьютеров (майнеров) обслуживают транзакции пользователей сети – проверяют, подтверждают и регистрируют их. За это они получают вознаграждение в виде криптовалюты сети.

Майнинг работает по алгоритму метода доказательства выполнения работы (Proof of Work, далее - PoW), принцип которого основывается на предоставлении майнером вычислительной техники для поддержания криптовалюты, за что он получает вознаграждение в соответствии с выполненной вычислительной нагрузкой.

Аббревиатура PoW - это «доказательство работы», и, здесь обслуживанием сети занимаются владельцы вычислительного оборудования.

Традиционный майнинг требует покупки дорогостоящего оборудования с большой вычислительной мощностью, значительных затрат электроэнергии. Поэтому набирает популярность облачный майнинг.

Облачный майнинг дает возможность арендовать оборудование у крупных сервисов-пулов. Таким образом, не требуется закупка специального дорогостоящего оборудования, а нужно всего лишь пополнять баланс в личном кабинете облачного сервиса. Доход от майнинга арендованного оборудования поступает в личный кабинет, откуда его можно выводить на свой личный кошелек. Например, одним из таких вариантов майнинг-пула является Binance Mining Pool .

Итак, особенности и риски майнинга:

• Необходимость покупки дорогостоящего оборудования, значительные расходы энергии.

• Быстрое устаревание оборудования.

• Высокая конкуренция между майнерами (не каждый майнер получает вознаграждение).

• Запреты на добычу в определенных регионах.

• Волатильность добываемой валюты.

• Изменение прибыльности майнинга. К примеру, в сети Биткоин, размер вознаграждения уменьшается (после каждого халвинга).

Стейкинг криптовалют

Если майнинг работает в блокчейнах, основанных на алгоритме PoW - «доказательство работы», то стейкинг – это своего рода тот же майнинг, но работающий в блокчейнах, основанных на алгоритме Proof-of-Stake (PoS) - «доказательство владения». То есть владельцы криптовалюты (обычные инвесторы) предоставляют свои монеты в стейкинг-пулы, где они блокируются с целью поддержки функционирования сети. Взамен этого владельцы монет получают вознаграждение.

Для инвестора стейкинг выглядит как банковский депозит. Монеты, которые у инвестора в кошельке, он может «положить» под определенный процент и на определенный срок, получив в итоге доход.

С помощью сервиса stakingrewards, который отслеживает 176 криптовалют на 245 площадках, можно рассчитать доходность от стейкинга:

На бирже Binance в разделе Simple Earn можно увидеть актуальные условия стейкинга. Для этого следует через «поиск» найти интересующую монету и добавить ее в подписки (предварительно купив или переведя ее в свой кошелек):

Стейкинг – это вариант пассивного заработка на криптовалюте. Подробнее о том, как заработать на стейкинге, можно прочитать в нашей статье «Что такое стейкинг криптовалют».

Особенности и риски стейкинга:

• Схожесть стейкинга с банковским депозитом делает стейкинг привлекательным для «ленивых» инвесторов и новичков.

• Гарантированные выплаты в размере фиксированного процента.

• Риски волатильности криптовалюты, размещенной в стейкинг-пул. Инвестор получает вознаграждение в криптовалюте, но за счет снижения курса результат такого инвестирования может быть отрицательным.

• При фиксированном стейкинге (на заранее определенный срок) криптовалюта блокируется до конца действия «депозита».

• Риски криптопроектов.

Фарминг криптовалют

Фарминг криптовалют можно назвать частично пассивным способом заработка криптовалют за предоставление своих монет в пул ликвидности.

Пул ликвидности — это облачное хранилище монет, которое обеспечивает возможность торговли. Множество инвесторов предоставляют свои пулы ликвидности. Далее эти пулы  ликвидности обеспечивают работу конкретной  криптовалютной  биржи или ресурса, где пользователи могут обменивать, брать в долг или одалживать токены. Чем-то напоминает схему банковского депозита: вкладчик размещает свои средства на депозит в банке,а банк выдает эти средств в кредит своим клиентам.

Пользователей, которые размещают свои активы в пуле, называют поставщиками ликвидности или фармерами. Например, фармер выбирает торговую пару ETH/USDT и депонирует обе эти криптовалюты в пул. Это первое отличие фарминга от стейкинга – предоставлять в пул ликвидности нужно обе валюты из торговой пары, причем равными долями. Взамен депонированных двух монет в равных долях алгоритм начисляет фармеру токены LP, в соответствии с долей фармера в пуле.

Далее токены LP блокируются на счете и становятся доступными для других пользователей (трейдеров), обеспечивая децентрализованную торговлю, в том числе маржинальное кредитование в DeFi-пространстве (DeFi – децентрализованные финансовые инструменты в виде сервисов, созданных на блокчейне).

Наиболее популярные децентрализованные криптобиржи для фарминга можно найти в списке CoinMarketCap. В обмен на предоставление своих активов DeFi-протоколу фармеры получают вознаграждение. Вознаграждения могут начисляться в предоставляемых криптовалютах или в криптовалюте платформы. Вознаграждение начисляется каждый день. Этот доход также можно реинвестировать. Для вывода средств необходимо разблокировать токены LP.

Доходность фарминга более высокая, чем у стейкинга. Однако фарминг является и более рискованным. Волатильность валют в паре может приводить к непостоянным потерям.

Непостоянные потери – это потери из-за изменения цены тех криптовалют, которые фармер предоставил в пул ликвидности. С ростом курса одной монеты ее доля относительно другой уменьшается. Поэтому фармер при разблокировке токенов LP с целью последующего вывода средств, получит активы в других пропорциях. 

Чем больше изменение цены монет с момента, когда фармер вносил монеты в пул, тем больше непостоянные потери. Иными словами, при выводе своих средств из пула ликвидности фармеры могут получить меньше в долларовом эквиваленте из-за изменения курса криптовалют, которые они предоставляли в пул ликвидности.

Чтобы снизить вероятность изменений в составе LP токенов, в валютную пару можно добавить стейблкоин. Стейблкоины – это криптовалюты, курс которых привязан к доллару США и имеет низкую волатильность.

Учитывая, что у фарминга высокие доходности, убыток от непостоянных потерь частично или с лихвой может покрываться вознаграждением. Для расчета непостоянных убытков можно использовать специальные калькуляторы, например, калькулятор CoinGenco.

Итак, особенности и риски фарминга:

• для заработка на фарминге достаточно вкладывать средства в пулы ликвидности или передавать их в долг, получая за это вознаграждение,

• доход фармера зависит от суммы депозита - чем больше ликвидности предоставляете, тем больше прибыль,

• непредсказуемый доход от фарминга – доходность, которую можно увидеть на некоторых платформах – это доходность в текущий момент времени, но неизвестно, какой она будет спустя день/неделю/месяц,

• риск непостоянных потерь – колебания курса монет внутри пары, за счет этого при выводе активов из пула инвестор может получить меньше токенов в долларовом эквиваленте,

• блокировка монет на определенный срок и невозможность распоряжаться ею в это время,

• риски посредника - приложение для фарминга может создать буквально кто угодно, в том числе мошенники.

Аирдроп криптовалют

Иногда новые, малоизвестные проекты в криптосфере просто раздают свои монеты или NFT. Делается это для того чтобы привлечь больше людей и внимания к своему проекту.

Аирдропы криптовалют (airdrop – в переводе с англ., «сброс с борта самолета специального груза») – это бесплатная раздача монет в обмен на выполнение простых действий, направленных на популяризацию проекта. Обычно такие раздачи длятся недолго, а после выхода проекта на криптобиржи, стоимость монет может возрасти.

Действия, которые обычно требуются в обмен на раздачу криптовалюты действительно достаточно просты:

• создать аккаунт или заполнить специальную форму на странице проекта – здесь нужно будет ввести личные данные, эл., почту, адрес криптокошелька и др.

• подписка на аккаунты в социальных сетях или рассылку сообщений друзьям

• лайки, комментирование публикаций, репосты – все то, что повышает информационную осведомленность о проекте.

Искать аирдропы можно на сайтах-агрегаторах. Например, на CoinMarkerCap есть раздел с актуальными аирдропами, которые проходят в партнерстве с сайтом. Также крупными сайтами-агрегаторами аирдропов являются - AirdropKing, AirDropAlert, AirDrops.io.  

Сайты-агрегаторы аирдропов осуществляют проверку стартапов, объявляющих аирдроп, с целью отсечь мошеннические. Однако криптоинвесторам следует также проявлять бдительность и анализировать проекты, в аирдропе которых планируется принять участие.

Особенности и риски аирдропов:

• Можно бесплатно получить криптовалюту, но при этом нет гарантий, что она будет иметь какую-либо ценность в будущем.

• нарваться на мошеннические криптопроекты,

• «слив» персональных данных, которые злоумышленники потом смогут использовать в своих целях

• потеря времени на совершение действий, которые не приведут к результату (криптовалюта не выстрелит в цене или вовсе не выйдет на биржу, то есть останется проектом «на бумаге»).

Вывод

Криптовалюта в отличие от традиционных активов предоставляет массу возможностей для заработка. 

Четко выделить, какой из видов заработка может принести бОльшую доходность сложно - все зависит от финансовых возможностей и знаний инвестора. Майнинг требует огромных вложений, в стейкинге и фарминге размер вознаграждения также зависит от суммы "депозита", в спекуляциях положительный результат не гарантирован, при этом комиссии могут существенно снизить возможную прибыль. В майнинге, фарминге, стейкинге, и даже в трейдинге криптовалют размер заработка в % ограничен - либо самой системой, либо особенностями заработка, также есть временные ограничения. Все эти способы, так или иначе, требуют от инвестора активного участия (частое совершение сделок, после окончания срока депозита в фарминге или стейкинге нужно перекладывать средства и т.д.). Все иначе в ситуации с долгосрочным инвестированием в криптовалюту - здесь сроки инвестиций определяет сам инвестор, а прибыль может измеряться в десятки и сотни процентов. Но такой результат можно получить только при инвестировании в перспективный криптопроект. Напомним, что всего криптовалют больше 8700.

О том, как выбирать криптовалюты, которые в перспективе могут принести кратный рост вложений, мы учим на нашем курсе по криптоинвестициям. Здесь мы даем комплексные знания по инвестициям в криптовалюту - от самых основ и базовых терминов, до продвинутых навыков по выбору перспективных криптомонет. На курсе есть чат поддержки с экспертами, чек-листы и пошаговые-видео инструкции, а также готовые варианты модульных криптопортфелей под разный бюджет и стратегию. 

Чтобы ближе познакомиться с нами, нашими методиками и результатами инвестций в криптовалюту, приглашаем Вас посетить наш бесплатный вебинар. Записаться и узнать анонс предстоящего вебинара можно по ссылке.