-
Денис Тимофеев
-
Константин Мерзляков
-
Антон Иванов
-
Юрий Аристархов
-
Юрий Аристархов
ОБЛИГАЦИИ
Заработок на самых безопасных инвестинструментах 15-20% годовых в ₽ и $
Лучшие российские акции на 2017 год
Смотрите актуальную статью "Лучшие российские акции на 2018 год"
Ежегодно мы публикуем список наиболее интересных с нашей точки зрения акций для инвестирования. Для начала предлагаю Вам результаты нашего прошлогоднего публичного прогноза:
С самим прогнозом можно познакомиться в статье "Лучшие российские акции на 2016 год"
Итак, если мы берем самое примитивное пассивное управление портфелем (стратегия «купил и держи») – то на выходе результат 20,9% годовых (без учета дивидендной доходности). Если же хотя бы раз в месяц мы поглядывали на свои активы, то сделку по Черкизово могли бы закрыть в плюс по 1040 руб., а от Магнита избавиться при получении первых убытков, например, в 5% по этой сделке. Тогда общая доходность такого простого портфеля была бы как минимум 26%.
При поиске идей на этот год мы будем исходить из тех же базовых критериев:
-
Интересный бизнес с идеей и внутренней силой к росту.
-
Отличные финансовые результаты.
-
Недооцененность компании инвесторами.
-
Интерес к ценной бумаге со стороны проф. сообщества (аналитическое покрытие, наличие бумаги в портфелях профессиональных управляющих).
-
Соблюдение правил диверсификации.
Анализ рынка акций на 2017 г.
При выборе ценных бумаг на 2017 год мы будем исходить из следующих предпосылок относительно самого рынка:
-
Продолжится снижение ставок по депозитам и ставок на облигационном рынке – это в свою очередь направит поток инвестиционного капитала на рынок акций.
-
Экономика уже прошла дно кризиса, на 2017 год прогнозируется рост ВВП. Рост производства будет также толкать котировки отдельных компаний вверх.
-
На рынке акций растут дивидендные выплаты. Причин несколько – растут прибыли, и растет потребность мажоритарных инвесторов в деньгах. Государство увеличивает дивиденды в гос. компаниях с целью финансирования дефицита бюджета.
-
Несмотря на рост фондового рынка в 2016 году, еще много хороших компаний остаются сильно недооцененными.
Какие акции покупать в 2017 году
В этом году мы не будем выделять отдельные сектора или кластеры идей. Бурный рост рынка в 2016 году уже уменьшил потенциал эффективности кластерных инвестиций. Наступило время точечных инвестиций.
Итак, рассмотрим идеи, которые нам нравятся на текущий момент.
Акции ПАО «Фосагро»
Компания Фосагро одна из ведущих в мире производителей фосфорсодержащих удобрений.
Текущая цена – 2567 руб., еще недавно была 2350 руб. Целевая цена – 3350 руб.
Последнее время акции компании падали в связи с низкими ценами на удобрения. Но тем не менее компания продолжает наращивать обороты и прибыль, а также повышать эффективность. Компания стабильно растет и развивается. Обладает уникальными конкурентными и операционными преимуществами: вертикальная интеграция производственного процесса, самая низкая себестоимость производства фосфатов в мире.
По акции выплачиваются дивиденды. Дивидендная доходность за последние 2 года составила 6,08%. Это достаточно высокий показатель.
К акции проявляют интерес как аналитики, так и крупные фонды. Акция находится в составе 34 ПИФов и находится в портфелях 22 УК.
ГДР "Русагро"
Русагро - один из крупнейших агрохолдингов в России. Группа Компаний «Русагро» одна из самых прибыльных и быстрорастущих компаний в мире в потребительском сегменте.
Текущая цена – 798 руб. Целевая цена – 1245 руб.
Падение цен в 2015 году было связано с доп. эмиссией акций, а также ухудшением финансовых показателей на фоне продолжающегося инвестиционного процесса внутри компании. У компании год от года растет выручка и невысокий уровень долга. Компания недооценена на текущий момент.
Дивидендная доходность за последние 2 года составила порядка 11,55% годовых. Это очень высокий показатель.
Акции ОАО «ММК»
ПАО «Магнитогорский металлургический комбинат» входит в число крупнейших мировых производителей стали и занимает лидирующие позиции среди предприятий черной металлургии России.
Текущая цена – 34,04 руб. Целевая цена – 44,78 руб.
У компании растет прибыль, невысокий уровень долга. Компания является самой недооценённой среди металлургических компаний, обращающихся на бирже.
Компания выплачивает дивиденды. Среднегодовая дивидендная доходность за последние 2 года составила 2,98%
Интерес к акции со стороны аналитиков, управляющих и портфельных инвесторов. Акция находится в составе 59 ПИФов и находится в портфелях 31 УК.
Акции ПАО ГМК «Норильский Никель»
ГМКНорНикель - компания № 1 в мире по производству никеля. Также ГМК Норильский Никель является крупнейшим в мире производителем палладия, платины и меди.
Текущая цена – 10 838 руб. Целевая цена – 12 361 руб.
Слабая динамика акций в 2016 году обусловлена низкими ценами на металлы на мировых рынках. Тем не менее компания работает в прибыль и показывает высокую рентабельность собственного капитала.
Текущая стоимость компании ниже мировых аналогов и прямых конкурентов, а также дешевле среднерыночных значений.
Дивидендная доходность за последние 2 года составила порядка 14,09% годовых. Это очень высокий показатель.
Акции интересны аналитикам, управляющим компаниям и портфельным инвесторам. Акция находится в составе 107 ПИФов и находится в портфелях 41 УК.
Акции ПАО «Российские сети»
ПАО "Российские сети" (бывший "Холдинг МРСК") – компания, работающая в отрасли электроэнергетики России. В состав компании входят региональные МРСК и РСК, научно-исследовательские центры и проектные институты: 97 филиалов МРСК/РСК расположены на территории 69 субъектов Российской Федерации.
Текущая цена – 1,26 руб. Целевая цена – 2,15 руб.
У компании растет и выручка, и прибыль, невысокая долговая нагрузка. По инвестиционным показателям компания является одной из самых недооцененных как в своем секторе, так и на российском рынке в целом.
К данным акциям проявляют интерес управляющие компании и институциональные инвесторы. Акция находится в составе 54 ПИФов и в портфелях 30 УК.
Дивидендная доходность невысокая и составила по итогам прошлого года всего 0,72%.
Инвестиции в нефтегазовый сектор
Внутри нефтегазового сектора нам нравятся такие бумаги как Газпром и СургутНефтегаз. За ними пока наблюдаем. Газпром сейчас стоит недорого, т.к. находится в стадии крупномасштабных строек, но после завершения трубопроводов выручка может существенно вырасти. Сургутнефтегаз показал убытки в промежуточной отчетности, что также отрицательно сказалось на котировках, поэтому, чтобы сделать далеко идущие планы стоит дождаться годовых результатов. Есть в этом секторе еще и другие мощные идеи, но о них в другой раз.
Инвестиции в финансовый сектор и ИТ
Здесь наш прогноз оставим прежним – это Яндекс и Московская биржа. Обе компании уникальны. Мосбиржа росла весь 2016 год, но потенциал еще не исчерпан, особенно если смотреть в горизонтах от 5 лет. Что касается Яндекса, то сейчас от компании не стоит ждать резких рывков, но потенциал медленного роста по-прежнему сохраняется.
Выводы
Стоит сказать, что на рынке сейчас повышенная волатильность: бурный рост провоцирует и бурные колебания цен. В такие периоды повышаются доходности, но и растут риски инвестирования. Разумный инвестор всегда должен помнить про диверсификацию и перекрывать свои инвестиции в акции защитными активами (например, облигациями). Как правильно составлять защищенные инвестиционные портфели мы рассказываем в нашей Школе разумного инвестирования.
P.S.
Стоит помнить, что инвестиционные идеи – это лишь 1 шаг в достижении результата в инвестировании. В примере в начале статьи мы видели, как даже примитивное управление портфелем может увеличить доходность с 20 до 26%. А более внимательное отношение к инвестициям поможет достигать доходности от 30% и выше. В случае отрицательной динамики только грамотное управление защитит Ваш капитал от потерь. Важно понимать, чего ждать от той или иной компании и какие драйверы могут лежать в основе роста компании. У каких-то компаний эти драйверы могут сработать быстро, и они достигнут своих инвестиционных целей уже через месяц, а у каких-то лишь ближе к 18-му году. При этом возможно придется перетерпеть период «просадки». Также может случится ситуация, при которой драйверы и энергия для роста пропадут – в этом случае от бумаги стоит избавиться и заменить ее на другую инвест-идею. Чтобы отличить одно от другого и грамотно управлять портфелем необходимо учиться не только выбирать активы, но также правильно строить портфели, оценивать их риски и управлять жизненным циклом портфеля. В целом все это не так уж и сложно – приходите на наши открытые уроки и убедитесь сами.
Ограничение ответственности
Данный пост не является руководством к действию, а представляет собой мнение автора. Прежде чем совершать торговые сделки, всегда проводите собственный анализ!
Если статья была Вам полезна, поставьте лайк и поделитесь ей с друзьями!
Прибыльных Вам инвестиций!
14 декабря 2016
- 35858
Рассказать другим про интересную статью
Рекомендуем к прочтению
Темная сторона
инвестирования
начните инвестировать под 30%
в надежные активы уже сегодня
Скачайте прямо сейчас
Рекомендуемые к прочтению статьи:
Все статьиВ этой статье мы расскажем, что такое разумное инвестирование и как оно работает. А также чем этот подход отличается от других подходов к инвестициям.
15 ноября 2016
В этой статье мы разберем в деталях как работает механизм портфельного инвестирования. За счет чего сводятся к нулю риски, как достигается доходность и стабильность инвестиций.
30 августа 2016
В этой статье мы разберем какие инвестиции являются сегодня самыми надежными, рассмотрим плюсы и минусы разных вариантов, а также узнаем какова доходность безрисковых вложений.
17 августа 2016
![](http://www.livejournal.com/update.bml?event=<a href="http://fin-plan.org/blog/invest-portfeli/luchshie-rossiyskie-aktsii-na-2017-god/">Лучшие российские акции на 2017 год</a><img src="http://fin-plan.org/upload/medialibrary/476/4768f92de7b24e709815cb008fcc3612.png">&subject=Лучшие российские акции на 2017 год){kind=link}