10 идей, как увеличить доходность портфеля
Практический вебинар
Машиностроительная отрасль РФ
Машиностроительный сектор занимается проектированием, производством, обслуживанием технологического оборудования и их компонентов. Сектор является важной составляющей частью хозяйственного комплекса России. На машиностроение и металлобортаботку приходится около 20% промышленного производства и 1/3 занятости в промышленности. Машиностроительный сектор обеспечивает оборудованием все остальные секторы, то есть от его уровня развития зависят результаты работы смежных областей экономики. Наконец, сектор обеспечивает обороноспособность страны и является плацдармом для внедрения достижений научно-технического прогресса.
В состав отрасли входят более 50 тыс. предприятий, это 1/3 промышленных предприятий России. В России машиностроение принадлежит к числу наиболее распространенных в территориальном отношении отраслей промышленности. Однако в одних районах оно имеет профилирующее значение, а в других его функции ограничены главным образом удовлетворением внутренних потребностей.
В структуре машиностроительного комплекса выделают свыше 100 подотраслей с различным направлением деятельности и ряд отдельных предприятий узкого профиля. Ассортимент выпускаемой продукции сектора отличается большим разнообразием, что обусловливает глубокую дифференциацию его отраслей. Но стандартно, в зависимости от потребления энергоресурсов, материалов, трудозатрат в структуре отрасли, выделяют:
-
Тяжелое машиностроение. Оно характеризуется высокими показателями материалоемкости и энергоемкости при незначительных трудовых затратах (по сравнению с другими направлениями). Компании тяжелого машиностроения заняты выпуском металлургического, горно-шахтового, подъёмно-транспортного, нефтегазового, оборудования и т.д. Как правило, предприятия тяжелого машиностроения располагают внушительными площадями – это целые комплексы, дислоцирующиеся вблизи металлургических предприятий или рядом с потребителями продукции.
-
Общее машиностроение (авиастроение, машиностроение, судостроение, вагоностроение);
-
Среднее машиностроение (автомобилестроение, тракторостроение, технологическое оборудование, строительство роботов).
-
Точное машиностроение (изготовление деталей).
-
Производство металлических изделий и заготовок (ножевых изделия, столовые приборы, замочные изделия, фурнитуры, гвозди, крепежи и т.д.);
Особенности машиностроительного сектора: материалоемкость; наукоемкость; специализация; широкое развитие межотраслевых и внутриотраслевых связей, основанное на кооперации; тяготение размещения к источникам сырья или местам потребления готовой продукции.
Машиностроительный сектор занимает небольшую долю в капитализации всего российского фондового рынка – менее 1%. Он является самым неустойчивым к общерыночной конъюнктуре - малейшее замедление развития в экономике сказывается на результатах сектора весьма драматично.
Крупнейшие представители сектора на Мосбирже:
Доля сектора в ВВП России составляет около 13-14%.
Страны-лидеры по развитию машиностроительного комплекса лидеры по объемам экспорта машиностроительной продукции - США, Япония, Германия, Франция, Великобритания, Китай, Канада.
Основные проблемы сектора в условиях современных реалий РФ – высокий износ основных фондов, низкий уровень инноваций, технико-экономического уровня обеспечения машиностроительных предприятий, старение кадров, как следствие - низкая инвестиционная привлекательность сектора. По этим же причинам сектор обладает слабым экспортным потенциалом. В товарной структуре экспорта РФ доля «машин, оборудования и аппаратуры» составляет менее 3%. При этом в структуре импорта эта же товарная группа составляет более 40%.
Драйвером развития сектора являются укрепление научно-технической базы, приток инвестиций, господдержка.
Финансовые показатели Машиностроительный сектор
| Показатель | Текущий | 1 кв. 2024 | 4 кв. 2023 | 3 кв. 2023 | 2 кв. 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Выручка за год (скользящая) | 1 384 188.22 | 1 374 733.82 | |||
| Прибыль за год (скользящая) | 387.56 | -1 687.55 | |||
| Активы | 3 180 887.63 | 3 171 154.41 | |||
| Оборотные активы | 2 274 360.21 | 2 277 829.37 | |||
| Собственный капитал | 431 369.50 | 427 874.02 | |||
| Темп прироста прибыли, % | 104.21 | 0 | |||
| Темп прироста выручки, % | 4.10 | 2.39 | |||
| Темп прироста активов, % | 25.27 | 25.13 | |||
| Рентабельность собственного капитала, % | 0.09 | -0.39 | |||
| Доля собственного капитала в активах, % | 13.56 | 13.49 | |||
| Прошлая капитализация | 1 723 475.64 | 825 803.18 | |||
| P/E | 4 446.99 | -489.35 | |||
| P/B | 0.54 | 0.26 | |||
| P/Equity | 4 | 1.93 | |||
| P/Sale | 1.25 | 0.60 |
| Показатель | 2023 год | 2022 год | 2021 год | 2020 год | 2019 год |
|---|---|---|---|---|---|
| Выручка за год (скользящая) | 1 376 865.18 | 1 161 503.18 | 983 465.25 | ||
| Прибыль за год (скользящая) | -10 319.78 | -14 509.28 | -58 552.03 | ||
| Активы | 2 438 906.64 | 2 065 172.47 | 1 919 966.14 | ||
| Оборотные активы | 1 738 086.35 | 1 411 186.95 | 1 183 976.97 | ||
| Собственный капитал | 54 228.52 | -57 242.92 | 97 151.26 | ||
| CAGR Прибыли | 0 | 0 | 0 | ||
| Темп прироста капитализации с прошлого квартала | -3.22 | -5.94 | -0.06 | ||
| Темп прироста капитализации с начала года | 48.20 | -21.77 | -8.56 | ||
| CAGR Выручки | 7.35 | 7.72 | 83.01 | ||
| Темп прироста прибыли, % | 0 | 0 | 0 | ||
| Темп прироста выручки, % | 18.54 | 18.10 | -5.98 | ||
| Темп прироста активов, % | 18.10 | 7.56 | -5.97 | ||
| Рентабельность собственного капитала, % | -19.03 | 25.35 | -60.27 | ||
| Доля собственного капитала в активах, % | 2.22 | -2.77 | 5.06 | ||
| Прошлая капитализация | 604 633.61 | 407 980.77 | 521 517.81 | ||
| P/E | -58.59 | -28.12 | -8.91 | ||
| P/B | 0.25 | 0.20 | 0.27 | ||
| P/Equity | 11.15 | -7.13 | 5.37 | ||
| P/Sale | 0.44 | 0.35 | 0.53 |
Рассказать другим
Рекомендуем к прочтению
PDF книга «Темная сторона инвестирования»
Скачайте прямо сейчас
Рекомендуемые к прочтению статьи:
Все статьиВ данной статье мы рассмотрим основные особенности акций стоимости и роста, их главные отличия и преимущества.
15 декабря 2021
Домашняя бухгалтерия. Как выстроить простой и понятный учет личных финансов
Как правильно вести учет личных доходов и расходов, чтобы это не надоело и получать реальный финансовый эффект от этого.
9 декабря 2015
Лучшие брокеры 2021 г. Исследование рынка брокерских услуг с формированием ТОП-рейтинга брокеров на 2021 год. Вы узнаете критерии выбора брокера, + и - каждого брокера и стоимость услуг у топовых компаний.
30 декабря 2020
Обсуждение Машиностроительный сектор
